• Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
  • Gratis thuislevering in België vanaf € 30
  • Ruim aanbod met 7 miljoen producten
  • Afhalen na 1 uur in een winkel met voorraad
  • Gratis thuislevering in België vanaf € 30
  • Ruim aanbod met 7 miljoen producten

Engineering Bgm

Alan Brace
€ 148,95
+ 297 punten
Uitvoering
Levering 1 à 2 weken
Eenvoudig bestellen
Veilig betalen
Gratis thuislevering vanaf € 30 (via bpost)
Gratis levering in je Standaard Boekhandel

Omschrijving

Also known as the Libor market model, the Brace-Gatarek-Musiela (BGM) model is becoming an industry standard for pricing interest rate derivatives. Written by one of its developers, Engineering BGM builds progressively from simple to more sophisticated versions of the BGM model, offering a range of methods that can be programmed into production code to suit readers' requirements.

After introducing the standard lognormal flat BGM model, the book focuses on the shifted/displaced diffusion version. Using this version, the author develops basic ideas about construction, change of measure, correlation, calibration, simulation, timeslicing, pricing, delta hedging, barriers, callable exotics (Bermudans), and vega hedging. Subsequent chapters address cross-economy BGM, the adaptation of the BGM model to inflation, a simple tractable stochastic volatility version of BGM, and Brazilian options suitable for BGM analysis. An appendix provides notation and an extensive array of formulae.

The straightforward presentation of various BGM models in this handy book will help promote a robust, safe, and stable environment for calibrating, simulating, pricing, and hedging interest rate instruments.

Specificaties

Betrokkenen

Auteur(s):
Uitgeverij:

Inhoud

Aantal bladzijden:
236
Taal:
Engels
Reeks:

Eigenschappen

Productcode (EAN):
9781584889687
Verschijningsdatum:
1/01/2008
Uitvoering:
Hardcover
Bestandsformaat:
Ongenaaid / garenloos gebonden
Afmetingen:
166 mm x 236 mm
Gewicht:
476 g
Standaard Boekhandel

Alleen bij Standaard Boekhandel

+ 297 punten op je klantenkaart van Standaard Boekhandel
BUNDELPROMO

2+1 GRATIS op meer dan 200 producten

Profiteer nu van onze vroegboekkortingen
BUNDELPROMO
2+1 GRATIS op meer dan 200 producten
AANGERADEN

Dé boeken bij jouw vakantiebestemming

door ons geselecteerd
AANGERADEN
Dé boeken bij jouw vakantiebestemming
E-BOOK ACTIE

Tot meer dan 50% korting

op een selectie e-books
E-BOOK ACTIE
E-book kortingen
Standaard Boekhandel

Beoordelingen

We publiceren alleen reviews die voldoen aan de voorwaarden voor reviews. Bekijk onze voorwaarden voor reviews.